瑞银《2024年全球家族办公室报告》发布！

平均而言，美国家族办公室对固定收益的配置最低（7%），59%持有固定收益的家族办公室表示，他们是为了实现高收益。

他们的投资组合最倾向于北美（82%），西欧平均仅有8%。

在美国，高品质的短期固定收益是最受欢迎的分散投资方式（47%）。

83%的美国家族办公室表示他们可能会投资人工智能。

未来12个月，美国家族办公室的主要担忧为重大地缘政治冲突（57%）。

未来五年，美国家族办公室的主要担忧是更高的税收（73%）。

与全球同行相比，拉丁美洲家族办公室的固定收益配置平均最高（成熟市场债券为27%，新兴市场债券为7%）。

持有固定收益投资的投资者主要为了保本（63%），帮助平衡风险（58%），并从高收益中获益（54%）。

平均而言，拉丁美洲的持有最少现金（5%）。

在接下来的12个月里，最令他们担忧的是通货膨胀（60%）。

而在未来五年内的主要担忧，则为气候变化（48%）和影响其经营业务和/或投资的颠覆性科技（48%）。

再看东南亚，88%的东南亚家族办公室认为，实际利率将在更长时间内保持正值。

他们更依靠投资经理筛选和/或主动型管理来实现多元化（50%）。

与全球同行相比，他们房地产的配置平均最低（6%）。

重大地缘政治冲突和通胀上升是未来12个月的主要担忧（各占55%）。

未来五年的担忧是更高的税收（59%）和气候变化（56%）。

平均而言，北亚家族办公室持有较多现金（14%），而且其对大中华区的配置为最高（24%）。

与全球家族办公室相比，他们最有可能于未来两到三年投资于人工智能（89%）。

他们更青睐高品质的短期固定收益，以增强投资组合的多元化（45%）。

过去12个月和未来5年，北亚家族办公室的主要担忧为重大地缘政治冲突（分别为56%和70%）。

来看欧洲，38%的欧洲家族办公室认为，美国实际利率将在零附近波动。

与全球同行相比，计划在2024年改变其策略性资产配置的家族办公室比例在欧洲为最高（42%）。

平均而言，将投资组合分配给西欧的家族办公室有很强的本土偏好（49%）。

与全球同行相比，欧洲的家族办公室财务风险覆盖比例最高（67%）。

目前和未来五年，欧洲家族办公室的主要担忧是重大地缘政治冲突（分别为61%和71%）。

同样有38%的瑞士家族办公室认为美国实际利率将在零附近波动。

与全球同行相比，他们平均对股票的配置最高（成熟市场占29%，新兴市场占2%），只有11%计划在2024年改变策略性资产配置。

瑞士家族办公室有很强的本土偏好，平均将54%的投资组合分配于西欧，并利用贵金属来增强其投资组合多元化（34%）。

76%的瑞士家族办公室可能会在未来两到三年内投资健康科技。

在过去12个月和未来五年内，瑞士家族办公室的的主要担忧是重大地缘政治冲突（分别为62%和71%）。

与全球同行相比，中东家族办公室平均对房地产的配置最高（15%），并且使用高品质的短期固定收益来增强投资组合多元化，其比例低于全球同行（10%）。

在未来12个月中，他们的主要担忧是重大地缘政治冲突（68%）。在未来五年内，他们最担心的是金融市场危机（57%）。